截至3月30日，五大行除农业银行，工、中、建、交2015年度业绩悉数亮相。根据《第一财经日报》记者统计，工中建交去年共赚得净利润7431亿元，如果按照2015年366天简单计算，四家银行日赚20.35亿元。
相较于其他大部分行业，银行的赚钱能力是令人艳羡的，这份艳羡
背后，银行有着自己的苦恼。中行行长陈四清昨日在中行业绩发布会上称，中行每天保证5亿元的纯利润，才能达到净利润稳定的目标。不过，这“5亿元”并不好赚。2015年，央行5次降息，银行存款利率浮动上限放开，利率市场化进一步推进，不良贷款上升，各行面临更多的拨备计提，互联网金融抢食存款等等，给银行赚钱带来超过以往的压力。
前已经公布年报的大行中，除交行保持净利润增速在1%以上，工中建盈利增速均下降至1%以下。
赚钱难银行如何过“紧日子”
“银行现在赚钱非常不容易，已经结束了两位数增长的时代，大银行实际上进入了增长放缓的状态。”陈四清在业绩发布会上表示，这是非常正常的，商 业银行不可能在经济下行，又要支持实体经济降低利息的同时，风险也在加大的情况下，利润还在高速增长，所以银行利润进入了一个增长比较艰难的“新常态”。
2015年，工中建交四大银行共实现净利润7431亿元，然而除了交行外，其他体量庞大的工中建行净利润增速总体低于1%。
作为净利润增速突破1％的交行，该行实现归属母公司股东的净利润665.28亿元，同比增长1.03%。中行股东应享税后利润1708.45亿元，同比增长0.74%。工行实现净利润2777亿元，比上年增长0.5%。建行归属于该行股东的净利润2281.45亿元，同比增长0.14%。目前来看，就净利润增速而言，建行垫底。
对于净利润增速的进一步下滑，工行在年报中指出，这一经营业绩是在增长难度加大的高基数上取得的。利润总量越大，增长难度也随之增加。“现在净 利润每增长1个百分点，相当于五年前的1.7个百分点，十年前的7.3个百分点。”工行2015年实现净利润超过了2000年之后8年的利润总和。
在利润构成方面，公司业务对利润的贡献正在下降。以交行为例，报告期内，集团公司金融业务实现利润总额444.69亿元，同比减少18.12%；实现手续费及佣金净收入158.87亿元，同比减少3.56%。
在依赖利息收入获取利润的银行业，净息差的下降对其利润影响较大。2015年，工中建交四大银行净息差再次集体下降，交行净利差和净利息收益率 分别为2.06%和2.22%，同比分别下降11个和14个基点。中行净息差同比下降13个基点至2.12%。建行净息差和净利息收益率分别为2.46% 和2.63%，同比下降0.15个和0.17个百分点。
对于净息差的下降，中行分析称，主要有三大因素：一是央行2015年先后5次降息，同时对商业银行不再设置存款浮动上限；二是人民币准备金率下调；三是中行持续优化资产负债结构。
“这样的收窄肯定对今年的盈利带来一定影响，对2016年整体的盈利主要影响有两大方面，一个是资产质量，第二方面则是利差收窄。”工行行长易会满称。
“在收窄净息差的同时，不能完全靠利息收入来过日子，我们要进一步加大非利息收入的拓展。”陈四清称。中行2015年非利息收入在营业收入中占比提高至30.65%。
“对于2016年净息差，三个字——‘还会降’。”陈四清称，但是会尽量让净息差少降。他认为，净息差的下降有一个好的方面是降低融资成本，但是由于银行有70%的收入来自利息收入，利差太低对股东回报以及银行的持续经营也会带来困难。
所以，银行一方面要支持实体经济来降低贷款的利息，另一方面也要精打细算，确保利差水平达到一个可控的程度。例如，要根据风险定价的原则，确定资产利率的水平；要在负债端吸收存款方面，降低利息支出，比如大量吸收低息、无息存款；此外，在利差降无可降的地方，让利差回升。
面对净利润增速的下滑，中行给出了2016年稳定净利润的方案：“海外多一点，境内少一点；中间业务收入多一点，利息收入少一点；金融业务少一 点，公司业务少一点；不良化解贡献初步增多，同时计提拨备也要增加，通过不良资产化解达到一个平衡；银行精打长算，开支、支出费用把得更紧一点，自己过紧 日子。”
不良压顶：拨备率临近监管“警戒线”
2015年，工中建交不良贷款新增共计1514.22亿元，不良“双升”趋势并未缓解。
其中，中行不良贷款比上年末新增304.03亿元，不良率1.43%，比上年末上升0.25个百分点；建行不良贷款新增528.09亿元，不良 率1.58%，较上年上升0.39个百分点；工行增加550.21亿元，不良率1.5%，较2014年上升0.37个百分点；交行不良贷款新增 131.89亿元，不良率1.51%，较上年上升0.26个百分点。
“新常态下经济增速放缓，经济结构调整深化，产业转型加速，部分行业及企业持续承压，企业资金链普遍趋紧，部分企业偿债能力下降，导致本行面临的资产质量控制压力有所加大。”工行在报告中称。
在不良贷款分布方面，工行不良贷款增加较多的地区是长三角、西部地区和环渤海地区。长三角和环渤海地区不良贷款增加主要是制造业和批发零售业部 分企业经营困难，贷款违约增加所致，西部地区不良贷款增加受制造业和批发零售业的影响外，还因煤炭价格下跌影响，资源型企业盈利能力下降出现贷款违约。
在建行的不良贷款行业分布中，批发零售业和制造业成高不良率的“重灾区”。截至2015年末，建行批发和零售业不良贷款率高达9.65%，同比 升3.55个百分点，不良贷款金额373.53亿元，较2014年末新增142.23亿元；制造业不良率5.89%，同比上升2.28个百分点，不良贷款 金额716.41亿元，较2014年末新增231.51亿元。
不过，可以看到，建行也在不断调整这两个行业的贷款占比，批发零售业贷款占比较2014年末下降0.31个百分点至3.69%；制造业贷款占比较2014年末下降2.17个百分点至11.61%。
“2016年，银行业的经营发展环境依然错综复杂，世界经济复苏缓慢，国内经济下行压力加大。银行业资产质量管控和不良贷款化解的任务将更加艰巨，预计2016年我国银行业资产质量形势仍然不容乐观。”中行首席风险官潘岳汉在业绩发布会上称。
面对不良压力，化解不良资产成为银行重头戏。潘岳汉表示，2015年中行化解不良资产1044亿元，同时压退非不良授信1073亿元。易会满表示，2015年工行动用600亿元来解决不良贷款。
“不良”上升势头加速的背景下，大行的拨备覆盖率正在接近监管150%的“警戒线”。工农中建四大银行拨备覆盖率下降最快的是建行，2015年 末，建行拨备覆盖率为150.99%，较上年下降71.34个百分点；工行拨备覆盖率156.34%，较上年下降50.56个百分点；中行不良贷款拨备覆 盖率153.30%，比上年末下降34.30个百分点；交行拨备覆盖率155.57%，较上年下降23.31个百分点。
此前在取消银行存贷比之际，业内就曾讨论降低银行拨备覆盖率的监管要求。2016年亦有消息传出，监管层正在讨论将银行拨备覆盖率下调至120%。
对于拨备覆盖率的下调预期，易会满对《第一财经日报》记者表示，目前正在研究，但具体细节银监会尚未公布。
