预案显示，中国国航拟以不低于12.12元/股的价格向不超过10名的投资方非公开发行不超过9.94亿股股票，募集资金总额不超过120亿元。其中，以发行价格下限12.07元1股计算，中航集团拟将认购8285万股，总金额为10亿元。
中国国航表示，本次非公开发行募集的资金将用于购买15架波音B787 飞机项目（含座椅等其他机内配套辅助设施）、直销电子商务升级改造项目、机上WiFi（一期）项目和补充流动资金。《每日经济新闻》记者注意到，波音 B787又称为“梦幻客机”，是波音公司1990年启动波音777计划后推出的首款全新机型。此机型长63米，翼展60米，高16.92米，宽5.75 米，最大起飞重量247吨，巡航速度0.85马赫，满载航程8000海里，可以布置250到290个座位。
此外，波音公司公布的 2014年产品目录价格显示，每架波音B787价格为2.57亿美元，按1美元兑换人民币6.2元的汇率计算，折合人民币约为15.94亿元，15架波音 B787飞机目录价格合计约为人民币240亿元。中国国航拟以本次非公开发行A股股票募集资金中的74.5亿元用于支付部分购机款。
中国国航表示，购买波音B787飞机并实际投入运营能够提高公司运输能力，扩容主要航线运输量，增加航线收入。根据初步测算，购买15架波音B787飞机并投入运营后，可为公司贡献72.15亿元的年收入。
对于定增募投的其他2个项目，公司表示，能提升公司直销比例、降低营销费用，并为大数据挖掘奠定基础，抢占空中互联网入口先机，提升旅客服务体验和满意 度，增加附加服务价值，推动公司战略顺利实施落地。并将进一步提升公司的核心竞争力，提升品牌形象，扩大市场份额，保障和提升公司的利润水平。
